险企出招 抢夺费率市场化第一单

　　普通寿险预订利率2.5%的时代一去不复返，在保监会8月5日正式启动费率市场化改革后，各家险企摩拳擦掌，跃跃欲试。究竟谁会抢到费率市场化第一单？8月26日，建信人寿向《国际金融报》记者证实，在启动费率市场化新政后，公司已经签下了新产品“福佑一生”两全保险首单。

　　不过，《国际金融报》记者了解到，目前，农银人寿和中英人寿都已经推出了类似的费率市场化产品。在复旦大学保险研究所所长、复旦大学保险系教授徐文虎看来：“建信人寿签下费率市场化第一单是一个重要的信号：一方面，保险业正式启动了利率市场化改革，另一方面，保险业进入真正意义上的转型发展。”

　　谁第一个“吃螃蟹”

　　谁才是第一单？

　　根据建信人寿的说法：8月9日，建信人寿向保监会报备了费率市场化改革新政后首款产品“福佑一生”两全保险，遂启动了上市销售筹备工作。与建信人寿同期向保监会报备新产品的还有农银人寿和中英人寿。

　　《国际金融报》记者在采访中发现：农银人寿早在8月25日就在银保渠道推出“爱永远定期寿险”新品，中英人寿的“康佑一生长期疾病保险”也于8月27日通过个险、银保、经代等渠道全面上市。

　　其中，中英人寿的“康佑一生长期疾病保险”保障涵盖重疾、轻症、长期护理等七项责任，儿童保额最高可达50万元，赔付范围为肺癌、肝癌等男女高发癌症，赔付保额达到150%。

　　中英人寿江苏分公司相关人士告诉《国际金融报》记者：“康佑一生”是一款以3.5%为定价利率的产品，保费与之前同款产品相比有所下降。这款产品的竞争优势在于保险责任放宽，保障范围扩大。

　　对此，建信人寿表现得非常淡定。建信人寿产品市场部总经理许军盛告诉记者：“根据计划，我们于8月28日在个人渠道和银行启动全面上市该产品。但为回馈老客户，公司提前一周向部分客户进行预售，于8月26日完成首批客户全部投保手续。”

　　记者在简单比对3款产品后发现：保费与之前同款产品相比都有所下降，但都属于收益最清晰、执行最简单的保障型产品，且3款产品均按照3.5%预订利率设计，与相同保险利益、以2.5%预订利率设计的产品相比，保费根据投保年龄和缴费期间有不同程度优惠。

　　“目前，中小型保险公司在推陈出新上相对积极，与保险巨头的讳莫如深形成鲜明对比。”复旦大学保险系教授徐文虎认为，“一些大型保险公司会有‘掉头难’的困难，因此，很多大公司正在低调研发新产品，视市场形势决定报备和推出时间。”

　　同类产品比拼保障

　　3.5%是保监会提供的市场“指导价”，对于推出费率市场化保单的企业而言，要如何脱颖而出？

　　在建信人寿总裁赵富高看来：“保险保障功能是核心竞争力。”记者注意到，“福佑一生”保障期限至100周岁，投保年龄为出生满30天至65周岁，最低保险金额1万元，提供身故或全残给付，每3年一次的生存金给付，生命末期给付及后期保费豁免，并可附加健康、意外等各类附加险。

　　其中，“生命末期给付”无疑是一大亮点。许军盛告诉记者：“以基本保额10万元的保单为例，投保人不幸处于生命末期，即可获得生命末期保险金最多5万元，同时豁免以后各期保费。”

　　吴女士（化名）在建信人寿推出新预订利率保单后，成为第一个签单的客户，她给4岁的宝宝购买了这款“福佑一生”。当《国际金融报》记者采访吴女士时，她坦言：“并不是看中保费降了才买的。我一直是建信人寿的客户，公司服务不错，尤其是，医疗险覆盖了一部分进口药，非常方便。”

　　当然，保费依然是不可低估的因素。记者在研究了该产品后发现：按照3.5%预定利率设计，与相同保险利益、以2.5%预定利率设计的产品相比，保费根据投保年龄和缴费期间有不同程度的优惠：0至5岁的男性以及0至10岁的女性，采用趸缴方式，保费降低26%；其他投保情形保费降低的幅度在7%到26%之间。

　　赵富高表示，建信人寿前期已就保险条款、费率和经营的相关风险进行了测算，整体风险可控。另据他透露，“除了推出这款两全保险外，公司还将开发多款不同功能、面向不同渠道的新预定利率产品。”

　　目前，多家中小型险企正在着力开发新预订利率产品，费率市场化后寿险产品的更新换代大潮似乎已经到来。

　　适合自己的才最好

　　“费率市场化改革后，保险公司将预定利率调至3.5%，意味着保险公司与过去相比，和银行之间的竞争力有所提高。”首都经济贸易大学保险系教授庹国柱在接受《国际金融报》记者采访时说。

　　庹国柱进一步分析：“在精算合理科学的情况下，最关键的是加强资金运用，提高收益率。保险公司承诺要给消费者3.5%甚至更高的利率，就要求其在资金运营方面争取至少4%或者更高的收益，才能覆盖公司的费用成本。”

　　至于保险公司的运营成本是否会相应增加，庹国柱认为，这取决于保险公司的经营渠道成本。例如网络、银保渠道，邮保渠道等，这是由这些渠道成本自身决定的。保险公司要根据自身情况选择适合自己的经营策略。

　　对于保险公司而言，预定利率放开也使得竞争压力进一步增大。庹国柱强调，“要提供给消费者3.5%甚至更高的预定利率，就要求保险公司加强经营管理。从总体上来看，预定利率的提高会改变过去10年寿险行业竞争力下降的趋势。”