国务院近日发布《关于促进信息消费扩大内需的若干意见》(下简称《意见》),描绘了一幅信息消费大发展的宏伟画卷。政策对产业的扶持可谓多点开花,从基础建设到消费内容,从环境建设到政策优惠均给予全方位支持和保障。在改善企业融资环境方面,《意见》提出金融机构应当按照支持小微企业发展的各项金融政策,对互联网小微企业予以优先支持。鼓励创新型、成长型互联网企业在创业板等上市,稳步扩大企业债、公司债、中期票据和中小企业私募债券发行。

　　业内人士认为,信息消费代表了新时期投资、消费的潮流,是经济转型升级的新方向。信息消费对经济增长的拉动作用非常明显。加快推动信息消费持续增长,不仅有利于发挥“扩内需、稳增长”的作用,这也是新时期经济发展的需要,信息消费的快速增长将推动实现经济增长和经济转型双目标。

　　催生新经济增长点

　　信息消费具有良好发展基础和巨大发展潜力。同时,我国信息消费面临基础设施支撑能力有待提升、产品和服务创新能力弱、市场准入门槛高、配套政策不健全、行业壁垒严重、体制机制不适应等问题,亟需采取措施予以解决。《意见》认为,加快促进信息消费,能够有效拉动需求,催生新的经济增长点,促进消费升级、产业转型和民生改善,是一项既利当前又利长远、既稳增长又调结构的重要举措。

　　《意见》提出,到2015年,我国信息消费规模超过3.2万亿元,年均增长20%以上,带动相关行业新增产出超过1.2万亿元,其中基于互联网的新型信息消费规模达到2.4万亿元,年均增长30%以上。到2015年,适应经济社会发展需要的宽带、融合、安全、泛在的下一代信息基础设施初步建成,城市家庭宽带接入能力基本达到每秒20Mbps,部分城市达到100Mbps,农村家庭宽带接入能力达到4Mbps,行政村通宽带比例达到95%。智慧城市建设取得长足进展。

　　2012年我国信息消费市场规模为1.7万亿元,同比增长29%;今年上半年,我国信息消费规模达到2.07万亿元,同比增速超过20%,整个产业处于高速增长阶段。业内人士指出,信息消费产业的崛起对拉动国民消费意义巨大。有分析报告指出,信息消费每增加100亿元,即可带动国民经济增长338亿元。宏观层面来看,信息消费行业大概分为信息设备和信息服务两部分,国都证券研报显示,从行业全部上市公司的口径统计,2012年信息设备市场规模为3364亿元,信息服务市场规模为4340亿元,合计为7704亿元。

　　改善企业融资环境

　　从行业角度观察,《意见》从多个领域和维度出击,多点开花,为信息消费大发展保驾护航。

　　在信息基础设施领域,发布实施“宽带中国”战略,加快宽带网络升级改造,推进光纤入户,统筹提高城乡宽带网络普及水平和接入能力。统筹互联网数据中心(IDC)等云计算基础设施布局;推动于2013年内发放4G牌照,扩大3G网络覆盖,优化网络结构,提升网络质量;全面推进三网融合。加快电信和广电业务双向进入,在试点基础上于2013年下半年逐步向全国推广。

　　在信息产品供给能力方面,鼓励智能终端产品创新发展,支持研发智能手机、智能电视等终端产品,促进终端与服务一体化发展;实施平板显示工程,推动平板显示产业做大做强,加快推进新一代显示技术突破,完善产业配套能力;加强智能终端、智能语音、信息安全等关键软件的开发应用,加快安全可信关键应用系统推广。

　　在信息消费需求层面,拓展新兴信息服务业态,发展移动互联网产业;开展物联网重大应用示范,加快推动北斗导航核心技术研发和产业化;丰富信息消费内容,促进动漫游戏、数字音乐、网络艺术品等数字文化内容的消费;拓宽电子商务发展空间,推进电子商务示范城市建设,实施可信交易、网络电子发票等电子商务政策试点。到2015年,基于电子商务、云计算等信息平台的消费快速增长,电子商务交易额超过18万亿元,网络零售交易额突破3万亿元。

　　此外,在公共服务信息化领域,大力推进金融IC卡在公共服务领域的一卡多应用;加快智慧城市建设和实施智能电网、智能交通、智能水务、智慧国土、智慧物流等工程。

　　同时,国家将加强信息消费环境建设。在改善企业融资环境方面,鼓励创新型、成长型互联网企业在创业板等上市,稳步扩大企业债、公司债、中期票据和中小企业私募债券发行。

　　业内人士认为,《意见》的出台,不仅明确了各大细分行业的预期,也将为下半年的投资热点定下基调。该《意见》以点带面,对多个产业链构成利好并形成合力,在政策的指引下,资金对以上领域将保持较高的关注度。

　　行业投资机会显现

　　业内人士认为,促进信息消费是推动我国经济转型升级的重要举措。随着改革开放红利的释出以及人口红利的逐步减少,中国的固定资产投资偏向传统制造业的思路必须改变。

　　今年以来我国制造业投资呈现下滑。平安证券认为,在国家层面一再强调去传统行业产能的大背景下,过去围绕钢筋水泥的投资风格开始逐渐向环保教育文化等领域倾斜;消费方面,受制于城乡居民收入增速的下滑,未来消费增长难以大幅上升,信息领域的投资、消费可能是拉动经济增长的突破口。

　　就市场而言,信息消费产业的提速将带来4G、三网融合、电信运营、民生信息化、动漫游戏等多个子行业的投资机会。随着《意见》的出台,业内对4G牌照发放的时间点已有明确预期,整个4G产业链处于全面启动阶段;民生信息化将在下半年全面推进,区域医疗试点推广、教育信息平台财政投入加大,居民健康卡工程将启动二期以及金融IC卡国产化提上日程等将给业内上市公司带来巨大的增量空间;《意见》对动漫游戏等时下火热的行业给予了政策支持,在此背景下,市场对相关行业公司的业绩预期有望再度上调,这将维持该领域的高景气度。

　　银通智略研究总监熊伟认为,信息消费代表了新时期投资、消费的潮流,是经济转型升级的新方向。伴随信息技术的创新,信息领域新产品、新服务、新业态日新月异,消费需求井喷式增长,信息消费领域将成为投资、消费的热点,信息消费的快速增长有助于实现推动经济增长和经济转型的双目标。