据《每日经济新闻》报道,美国民主、共和两党“战火”已经烧至美债,10月17日,美国将迎来提高债务上限的考验。如果全球最大债务国美国本月无法偿债,这将是其历史上首次违约,将波及数以十亿计的个人及企业,其危害不亚于扔下一颗经济“核弹”。
“这(如果美债违约)就像一颗核弹爆炸一样,后果简直不堪设想。”巴菲特上周在接受《财富》杂志采访时如是说。
现金杯水车薪
10月7日,美国财政部长JacobLew表示,“国会需要在10月17日前提高美国的举债上限(目前是16.7万亿美元),否则美国手上的现金将少到危险水平,且可能违约。”
美国政府到底有多么囊中羞涩?数据显示,有1200亿美元的短期债券将于10月17日到期,另外有930亿美元的国债将于24日到期,包括月底应偿还的1500亿美元,10月17日-11月7日美国合计有4170亿美元国债到期。相比之下,美国截至10月17日的现金水平仅300亿美元,实在是杯水车薪。
因为有多达2.8万亿美元美债是回购和逆回购市场的担保物,一旦国债失去偿付能力,担保协议也将随之失效,进而成倍放大债权人和债务人的损失。
殃及全球市场
如果美债真的违约了,将对全球市场造成怎样的冲击?
首当其冲的将是企业和个人面临借贷成本大增,同时伴随美元大跌。回顾1979年,当时美债遭遇技术性违约,虽然美国财政部很快进行了支付,但仍令长期国债收益率暴涨50个基点,并在高位停留数月之久。相比之下,美国如果此次违约,将不算技术性违约,而是因谈判破裂的“主动违约”,其结果将更糟糕。
更高的借贷成本,进而将损害房地产市场的复苏,这将最终推低楼市价格。更坏的情况是,部分银行不得不需要减记并补充资本金。
受伤的一方还包括那些美国的大债主。彭博资料显示,截至2013年10月,中国是美国最大的债权国,持有近1.3万亿美元美债;紧随其后的是日本,持有额超过1.1万亿美元。
另一方面,美债违约将重挫全球股市,特别是新兴市场股市,而避险资产将重获宠爱。
数据
美国人均欠中国4000美元
新浪财经讯 美国联邦政府10月中旬将触及16.7万亿美元的债务上限,按人口计算美国人人均背负国家债务52848美元,考虑到最新数据显示中国持有美国国债12773亿美元,美国人均欠中国4045美元。
9月17日美国财政部公布,截至2013年7月底各国家(地区)持有美国国债状况。7月中国持有的美国国债为12773亿美元,稳居世界各国(地区)之首。
观点
美债违约 中国或面临双重风险
知名财经评论人余丰慧认为,美债违约受伤最大的是美国的大债主。作为美国国债的全球最大单一持有国,如果美国债务违约,那么,中国将会面临两大风险:一是对美债权的还本付息、按期偿还违约风险;二是美国国债价格暴跌损失风险。因此,一旦美国债务违约,中国将是全球最大的受害国。这再次警示中国千万不要将债权投资放在一个篮子里或者说过度集中在一个金融产品上。从根本上来看,必须加快转变经济方式,扭转贸易顺差过大,外储增长过快的局面。
手机看中经
经济日报微信
中经网微信
