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中小企贷1元成本至少0.16元 四因素加剧“钱贵”

2014年08月25日 09:38    来源: 南方日报    

  中小企贷1元成本至少0.16元

  多地中小企业“融资难”“融资贵”问题突出,国务院近来七提降融资成本

  今年以来,多地中小企业“融资难”“融资贵”等问题日益突出,国务院及相关部委也密集发文旨在降低企业融资成本、增加金融对实体经济的支持。

  从5月9日国务院发布《关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》,到8月14日国务院办公厅印发《关于多措并举着力缓解企业融资成本高问题的指导意见》,短短4个月内国务院7次提及并下文要求缓解融资难、融资贵问题;央行银监会和财政部等部委也多次发文意图降低社会融资成本。但在实际操作中,话语权较弱的中小企业仍不得不面临“得不到”和“价格高”两层资金难题。

  近日记者多地调查发现,企业融资贵问题仍然没有得到改变,借企业贷款搭售、抬价收费等“雁过拔毛”的行为已是中小企业贷款的“潜规则”。

  案例资金成本吃掉一成利润

  “借钱成本”究竟有多高?

  深圳广田装饰集团财务总监田延平向记者介绍,该公司的贷款成本从去年的6%至6.6%突然上涨到了现在的8%左右。“估计我们今年新增加的利息要占到去年公司净利润的10%,也就是说今年仅资金成本就要吃掉公司10%的利润。”

  田延平说他的公司每年融资总额大约在20亿元,渠道包括银行信贷、短融券、债券等,其中银行贷款超过40%。“今年以来,我们的贷款成本突然上浮了30%,公司去年支付的利息为9000万元,今年预计在1.2亿元至1.5亿元之间。”

  “贷款利率一直在上浮走高,年化利率12%已经很普遍,企业资金压力很大,今年感觉日子更难过。”浙江一家中型服装公司总经理告诉记者,这一现象在中小企业中很普遍。

  除了贷款利率的节节攀升,“雁过拔毛”的现象更为普遍。如担保费、咨询费等各类“买路钱”都加大了中小企业贷款成本。

  一家主营光伏产品配件的企业负责人向记者介绍,他办理了一笔1200万元的商业抵押贷款。刨去一年8.6%的利息成本,担保、咨询、财务等各路中介费用已与利息基本持平,占融资总成本的一半……

  一位中小制造业企业负责人还给记者算了一笔细账:该公司本年度向某银行申请了一笔800万元的贷款,“由于采取的是抵押贷款方式,所以先让专业担保公司‘剥’了2%,即16万元;在申请授信时,客户经理通知我,现在贷款额度紧张,要贷800万元,需要先给银行提供800万元的存款。也就是说,我需要先从别的渠道临时借800万元存进银行,然后银行把这笔存款转换成承兑汇票,我再付4.8%的贴现费用将它赎回再还临时借款。经过一番讨价还价,最终银行给我们打了5折,贷800万元,存400万元,贴现费用19.2万元。所幸,授信额度好歹是下来了,贷款利率12%,年利息96万元。后来银行告诉我,我们的融资成本已经算很低的了。”算了算账,也就是说,中小企业要想从银行贷出一元钱,至少需要付出0.16元,甚至更高。

  交通银行首席经济学家连平说,另外代销费、咨询费、顾问费等各环节手续费还有3%,且要求当月起还本付息,最终利率远高于20%。

  改革丰富企业融资渠道+降低涉企收费

  近年来,实体企业财务成本高速上涨,背后问题是企业背负的融资费用成本高企。“从根本上讲,融资贵是银行一家独大、融资渠道窄造成的。”上海一家商业银行人士说。

  查阅各国央行数据显示,在发达经济体,银行、债券、股市、私募占据的社会融资规模均较可观,直接融资与间接融资基本均衡。但在我国,超过一半的社会资金由银行贷款供给,经过信托等“通道”放贷的银行资金占比也很大。

  交通银行首席经济学家连平认为,从长远看,仍需借助市场化手段,改变银行业一家独大的金融格局,丰富企业的融资渠道。

  此外,还应降低有关收费。浦发银行中小企业经营中心总经理严红霞认为,税收审计、工商注册登记方面也应降低企业融资成本。前不久,国家发展改革委网站公布,发改委价监局继召集中农工建等5家银行后,再度召集交通、招商等15家商业银行,督促取消直接与贷款挂钩、没有实质服务内容的收费。

  四因素加剧“钱贵”

  ■分析

  银行收费居高不下,民间借贷成本攀升,均让企业深感眼下融资“既贵又难”。调查发现,标准缺失、规避监管、“存贷挂钩”、审批迟缓,更加剧了“钱贵”:

  银行“涉企收费”标准缺失。比如,多数银行均收取“常年财务顾问费”,但标准上各有各的说法:既有按固定费用收取,也有固定+浮动的收费方式;按照最高标准收取,仅这笔费用就可达贷款额的3%。

  规避监管,部分“金融创新”拉长了贷款链条。“金融服务的每个环节都是为了赚钱,当机构用各种方式将贷款供给到需求的链条拉长,成本必然要实体企业来承担。”中国金融期货交易所首席专家赵庆明说。

  比如,信托、基金子公司、券商资管等影子银行,就带来种种“通道”、“过桥”中介费。银行借助这些理财产品变相放贷规避存贷比,“中介”则从中收费。

  一些贷款“潜规则”依然存在。安徽一家药品销售企业负责人反映:“处于弱势地位的小企业在贷款时,表面的贷款利率仅仅是名义而已。一些金融机构还要求借钱同时购买理财产品,即要‘存贷挂钩’。”

  贷款审批难,也让部分企业吐苦水。1年期流动资金贷款,银行9个月就来收贷,而展期、续贷审批流程漫长,年中不得不从民间借资渡过难关……

  温州市金融办发布的民间借贷综合利率指数显示,截至8月13日,温州地区综合利率指数为20.78%/年,部分市场主体利率高达28.78%:“融资贵”究竟有多贵?借款1000万元,一年要还近300万元。 综合新华社电


(责任编辑: 邢晓宇 )

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