券商39亿元IPO承销保荐费落袋 广发证券拔得头筹

　　今年以来，44家券商承销IPO项目共计获得承销与保荐费用39亿元，广发证券承销费用收入、承销家数均居首

　　2014年即将成为过去，回顾券商在这一年当中的业绩，表现相当出彩。从已经公布的上市券商的中报以及三季报不难看出，各项业务齐头并进，比去年同期都有长足的进步。尤其是在IPO开闸红利之下，券商的投行业绩同比大幅增长。

　　截至12月22日，同花顺iFinD数据显示，今年以来，上市新股共涉及到44家券商，券商承销这些IPO项目共计获得承销与保荐费用39亿元。收获最大的是广发证券，承销IPO项目15单，获得承销与保荐费用4.34亿元。

　　券商39亿元承销费落袋

　　广发证券拔头筹

　　今年以来，85家券商承销各类项目2221单（包括首发、增发、配股、各类债券），合计募资22691.8亿元。其中，债券占比最大，达到18089.8亿元；IPO项目募资额为517.9亿元。相比去年，在IPO开闸红利之下，多家券商的投行业务收入同比翻番。

　　截至12月22日，同花顺iFinD数据显示，今年以来，上市新股共涉及到44家券商，券商承销这些IPO项目共计获得承销与保荐费用39亿元。

　　从目前来看，广发证券承销的IPO项目最多，为15单；其次是招商证券，为12单；国信证券以10单排名第三。承销项目超过10单的正是这3家券商。

　　在IPO开闸红利之下，广发证券在投行业务上的传统优势再次显现，IPO项目的承销会给广发证券全年业绩增长不少。从广发证券前三季度的收入结构来看，投行、融资融券和资产管理业务收入大幅增加。其中，投行业务净收入12.09亿元，同比增加290%，收入占比14.89%。另外，在其他业务方面，经纪业务净收入28.11亿元，同比增加4.23%，收入占比34.63%；资产管理业务净收入5.18亿元，同比增长267.38%，收入占比6.38%；自营业务净收入26.13亿元，同比增长11.91%，收入占比32.19%；三季末融资融券余额为353.48亿元，同比增加114.37%，利息净收入9.34亿元，同比增长21.93%，收入占比11.51%。

　　中信证券IPO承销家数

　　排名跌出前五

　　从券商获得的承销与保荐费用来看，广发证券、招商证券、国泰君安依次位居前三。分别为4.34亿元、4.3亿元、2.85亿元。

　　值得一提的是国泰君安，国泰君安今年以来承销IPO项目4单，获得的承销与保荐费用排名却在承销了10单项目的国信证券之上。国泰君安今年以来承销的项目分别为海南矿业、京天利、康尼机电、今世缘。其中，海南矿业募资17.6亿元，这单大项目给国泰君安带来1.5亿元承销费用。

　　在今年的IPO承销业务方面，一向在各项业务中领先行业的中信证券、海通证券并不似以往那样有出彩的表现。同花顺iFinD数据显示，中信证券IPO项目承销家数为4单，排名第并列第七；实际募资额为40.8亿元，排名第五。海通证券与中信证券各项排名接近。

　　在承销家数排名前十的券商中，基本除了大型券商就是上市券商，民生证券出现在前十行列，表现抢眼，民生证券今年以来承销5单IPO项目，实际募资8.9亿元。

　　另外，有4家合资券商也加入到IPO项目承销队伍中，并获得真金白银的回报。其中，中金公司承销3单（有1单为联席保荐）、中德证券2单、东方花旗以及瑞银证券各自承销1单。

　　展望明年，券商依然有望从IPO项目上获益。证监会披露的信息显示，截至12月11日，IPO排队企业共计612家。另一方面， 注册制渐行渐，长江证券在研报中指出，“股票发行注册制将提高发行和承销费率，增厚券商投行收入。表面看上市流程的简化将减少企业的发行费用，但实际上投行部门为了股票的顺利承销和自身信誉，并减小被做空及退市风险，将加大对企业的辅导和审核力度。相应地，投行业务在注册制下将获取更高的发行和承销费率。”