过半理财产品资金转买基金

　　昨日，股市一举冲破4600点，随着股市大热,各类挂钩股市的基金和理财产品成为热捧的对象，而银行的存款和其他理财产品则遇冷。记者调查发现，部分银行网点销售的银行理财产品资金转向基金的比率大概在50%至70%。分析认为，在利率下降的背景下，资金流向资本市场是不可阻挡的趋势，但投资者一定要根据自己的实际情况审慎考虑风险。

　　现象1：

　　银行存款流失 资金跑步入股市

　　随着股市大热，基金、结构性产品接连创下收益和销售的高点。

　　数据显示，今年一季度，公募基金大赚4946亿元，较去年四季度增加1950亿元，环比增长65.1%，几乎接近去年全年基金的盈利。受股市大热影响，公募基金目前平均每天新增42万户；规模达61997亿，成为储蓄以外的第二大理财产品；公募基金个人投资者账户4.89亿户，同比增长43.5%。牛市所产生的“虹吸效应”正在给银行制造一个大麻烦——存款搬家。

　　“目前，银行存款大概都有5%~10%的流失率。”一位股份制银行业内人士告诉记者。事实上，根据16家上市银行公布信息整理，对比2014年同期增速可以发现，除建设银行、交通银行、兴业银行、宁波银行以外，其余12家上市银行均出现了不同程度的增速下跌。从今年一季报的情况看，12家银行存款增长出现了极大程度的不稳定。而以零售业务见长的招行、平安银行表现不尽如人意，增速较去年一季度而言，甚至出现了10个点左右的回落。

　　此外，记者翻看相关资料显示，截至2015年2月，多家银行在广东地区的存款增速也出现了大幅下滑。

　　现象2：

　　理财产品卖不动 代销基金一日抢光

　　据普益财富发布的银行理财市场月报显示，4月份，各银行共发行组合投资类产品2947款，市场占比为50.59%，挑起银行理财产品“大梁”。专业人士认为，此类产品投向选择更多，资产回报更好，因此受到银行青睐。

　　理财产品的收益率相对于互联网理财、证券产品来说较低，但银行理财的属性决定其无法做到非常高的收益。所以，不少银行将权益类投资和银行理财组合起来。

　　“在股市不好的时候，理财产品的新增量大概是存量的两倍以上，视乎各支行情况而定。但现在理财产品新增量并没有比存款有多少优势，而且理财产品的增长率也降低了许多，原因在于股市造好，客户也不太愿意投资理财产品。”某银行内部人士告诉记者。

　　“这几天都陆续有新基金面世，客户投资热情很高，有的都是额度一天就抢光。”上述人士告诉记者。

　　据悉，相关业内人士透露，目前股市向好，部分银行网点销售的银行理财产品资金转向基金的比率大概在50%至70%，“因为银行销售人员最近也会主推客户投资基金与保险产品，特别是基金。”

　　投资建议：

　　一般家庭建议股票型投资占比三成

　　股市人气持续高涨，而基金销售呈现火爆局面，有市场号召力的基金公司或过往突出的基金经理受到市场的追捧。销售规模过百亿的股票型基金和提前结束募集的基金也不是新闻。当前，投资者如何做好资产配置呢？

　　兴业银行广州分行高级理财经理李立认为，投资者要根据自己的实际情况审慎考虑风险。股票型资产占比不宜过高，尤其是新进场的投资者。对于风险偏好较低的客户来讲，市面上仍然存在一些风险较低的股票型基金产品，例如打新股策略的基金、保本型基金产品等。一般预期收益率例如打新基金正常情况下是年化10%左右。而对于各类指数基金的选择应谨慎一些。

　　此外，要注意流动性资金的管理，可以考虑配置一些股份制银行的现金类管理工具，这部分年化收益率一般在4.4%~4.6%左右。

　　最好还要配置一些收益率较高的中长期理财产品，年化收益率一般在6%。

　　“家庭资产配置具体要看个人的风险投资喜好，但一般家庭建议股票型资产30％、稳健型资产50%~60%、保障型资产10%~20%。”李立告诉记者。

　　购买金融产品三注意

　　注意一：选对机构

　　目前，市场上针对个人投资者的金融理财产品品种繁多。投资者应综合考虑产品发行机构的资质、规模、信誉、管理水平和过往业绩，审慎选择合适的对象。对于金融知识匮乏的投资者、特别是中老年投资者来说，如果不太熟悉情况，建议优先选择规模大、实力强、信誉好、管理相对比较规范的正规金融机构。

　　注意二：选对产品

　　任何金融投资产品都有风险，高收益往往伴随着高风险。高风险的投资一般适合年轻人、高收入者和具有丰富金融理财经验的人。一般来说，老年人、低收入者和刚刚开始金融投资的人不建议进行高风险投资。因此，事先评估自己的风险承受能力非常重要。

　　注意三：多查询核实

　　投资者需要警惕金融诈骗。以购买银行理财产品为例，投资者应在银行柜台签署正式的理财协议，由银行工作人员办理相关手续。不管是银行自身发行的理财产品还是正式代理销售的基金、保险、信托等第三方金融产品，都可以通过该银行的官方网站和客服电话进行查询、核实。在正规的理财产品销售过程中，银行不会要求客户将理财资金转入个人账户，也不可能在第三方场所签约或者由第三方人员签约，更不会提出代为保管银行卡、存折、U盾，绑定他人手机号码，代为设定密码等不合理要求。