券商上半年参与定增承销收获19.6亿 同增19.5%

　　中信建投上半年承销的定增项目最多，达到14家，取代去年同期承销家数居首的国信证券

　　今年上半年，A股定增市场活跃，券商也紧追这一趋势展开掘金行动。今年上半年，共有45家券商参与定增承销，共计承销承销家数达到117单，同比增长23%；获得承销与保荐费用19.6亿元（不完全统计），同比增长19.5%。

　　中信建投今年上半年承销的定增项目最多，达到14家，取代去年同期承销家数最多国信证券。而在承销保荐费用上，海通证券暂居首，达到3.2亿元，同比增长146.2%。

　　中信建投

　　承销定增项目数量居首

　　今年上半年，共有45家券商参与定增承销，共计承销承销家数达到117单，同比增长23%；获得承销与保荐费用19.6亿元（不完全统计），同比增长19.5%。

　　从承销家数来看，中信建投以14单居首，目前来看实际募资595.8亿元，获得承销与保荐费用1.9亿元（不完全统计）。而去年同期，中信建投仅承销了5单定向增发项目，募资59.5亿元，获得承销保荐费用1亿元。实际上，去年同期承销定增项目最多的券商是国信证券，但数量也不过6单，在今年只能排在第五的位置。国信证券今年上半年承销了4单定增项目，排名第10，获得承销保荐费用4516.7万元。

　　海通证券上半年承销了9单定增项目，比去年同期多出4单，数量排名位居第二，实际募资额达到183.4亿元，获得承销保荐费用3.2亿元，同比增长146.2%。另外，银河证券和华泰联合证券的承销数量均达到7单，中金公司和申银万国均承销了6单。

　　除了在一级市场承销定增项目掘金之外，券商集合理财产品也没放过定增这块大蛋糕。由于二季度数据披露较少，从券商集合理财一季度的数据来看，券商集合理财产品的十大重仓股中，定向增发是集合理财持股市值剧增的重要原因。数据显示，第一季度券商集合理财产品持股占流通A股比例最高的前十只股票持股比例都在8%以上。其中，金马股份是增持比例最大的股票，在第一季度持股比例增加了10.61个百分点，主要因为该股2014年1月份实施了定向增发。与2013年第四季度相比，中技控股、联华合纤、电广传媒、金马股份均因实施定向增发而被券商理财产品持股。

　　上半年定增市场活跃

　　157家企业再融资2738亿元

　　今年上半年，A股定增市场活跃。根据投中研究院统计显示，2014年上半年，有157家A股上市公司实施了定向增发方案，融资金额总计2738.37亿元，与2013年同期的2111.8亿元相比增加29.67%%。从单笔融资金额来看，上半年完成定增的157家企业平均单笔融资金额为17.44亿元。

　　在完成定向增发的157家A股企业中，有61家企业定向增发的规模超过了10亿元，占比39.49%。其中，京东方、平安银行、凯诺科技、招商证券等4家公司定增融资金额超过100亿元。

　　定向增发收益方面，根据投中研究院统计，2014年上半年完成定增的157家A股上市公司定增上市首日平均收益率为40.17%。其中，远东股份上市首日收益率达到292.99%。

　　A股市场就完成定增情况的行业分布来看，157家企业分布于19个行业，较为分散。无论从完成数量还是完成规模，制造业都高居榜首，有48家完成690.29亿元，数量及金额分别占比30.57%、25.21%；IT业紧随其后21家完成649.69亿元，数量及金额分别占比13.38%、23.73%